Как сделать себе хорошую пенсию если вам 30 лет

Блог об Интересностях

Каждый человек хочет быть обеспеченным в старости, но не каждый задумывается о том, как сколотить достаточно весомый капитал для комфортного проживания в преклонном возрасте. В нашей стране мужчины уходят на пенсию в 60 лет, а женщины в 55 лет, если они работают на какого-либо работодателя. Многие понимают, что работая на кого-то – больших денег не заработаешь и капитал не сколотишь. И как же быть в такой ситуации , если вы не организовали свое прибыльное дело и понятия не имеете, чем можно было бы заняться и как это делается?

Предположим, что вам 30 лет и срок у вас до ухода не пенсию, так же, 30 лет, вы работаете по найму и ваша заработная плата позволяет нормально жить, но не шиковать.Все из нас уже привыкли платить кредиты и первой важнейшей задачей для вас будет – это выбраться из под кредитного ярма. Наверняка для вас не составить труда и вы сможете без напряжения платить по 2000 рублей в месяц в фонд вашей пенсии. Суть метода состоит в банальном накоплении нескольких миллионов рублей к шестидесяти годам вашей жизни.

Следующим шагом вам нужно найти несколько банков, которые имеют аккредитацию и предлагают не меньше 10% годовых на открываемые у них вклады. Если быть более точным, то вам понадобиться 7 аккредитованных банков. На начальном этапе хватит одного банка. Со временем количество банков придется увеличить примерно до 7. Все дело заключается в том, что вам надо будет открывать вклад каждый месяц и когда сумма вкладов в одном банке превысит 1 400 000 рублей, то придется искать другой банк, т.к. страхуемая сумма по вкладу именно 1 400 000 рублей, т.е. если банк разориться или закроется, то вам вернется страхуемая сумма по вкладам в одном банке до 1 400 000 рублей.

Когда один из вкладов будет закрываться, то вам нужно будет дополнить сумму вклада и проценты начисленные по нему на 2000 рублей и вновь открыть вклад. Делать такую процедуру вам нужно будет каждый месяц в течение 30 лет. Кто-то посчитает это сложным и слишком замороченным, но можно эту процедуру представить в виде коммунальных платежей и проблем не будет.

Вот примерный расчет на 30 лет при открытии вкладов на год под 10% годовых.

1 год:

Январь 2000 + 10%=2200

Февраль 2000 + 10%=2200

Март 2000 + 10%=2200

Апрель 2000 + 10%=2200

Май 2000 + 10%=2200

Июнь 2000 + 10%=2200

Июль 2000 + 10%=2200

Август 2000 + 10%=2200

Сентябрь 2000 + 10%=2200

Октябрь 2000 + 10%=2200

Ноябрь 2000 + 10%=2200

Декабрь 2000 + 10%=2200

2 год:

Январь (2200 + 2000) + 10%= 4620

Февраль (2200 + 2000) + 10%= 4620

Март (2200 + 2000) + 10%= 4620

Апрель (2200 + 2000) + 10%= 4620

Май (2200 + 2000)+ 10%= 4620

Июнь (2200 + 2000) + 10%= 4620

Июль (2200 + 2000)+ 10%= 4620

Август (2200 + 2000) + 10%= 4620

Сентябрь (2200 + 2000) + 10%= 4620

Октябрь (2200 + 2000) + 10%= 4620

Ноябрь (2200 + 2000) + 10%= 4620

Декабрь (2200 + 2000) + 10%= 4620

3 год:

Январь (4620 + 2000) + 10%= 7282

Февраль (4620 + 2000) + 10% = 7282

Март (4620 + 2000) + 10% = 7282

Апрель (4620 + 2000) + 10% = 7282

Май (4620 + 2000) + 10% = 7282

Июнь (4620 + 2000) + 10% = 7282

Июль (4620 + 2000) + 10% = 7282

Август (4620 + 2000) + 10% = 7282

Сентябрь (4620 + 2000) + 10% = 7282

Октябрь (4620 + 2000) + 10% = 7282

Ноябрь (4620 + 2000) + 10% = 7282

Декабрь (4620 + 2000) + 10% = 7282

Многим людям, основываясь на данных расчетах станет понятен принцип. В итоге к шестидесяти годам у вас должно получиться 4 342 642 рубля. Если положить эту сумму под 10% годовых в несколько банков, то должна получиться сумма по начисленным процентам 434 264 рубля и при расчете на каждый месяц – 36 188 рублей, что и будет составлять ваш личный пенсионный доход.

Можно под процент положить однократно сумму в размере 500 000рублей и ежегодно самому осуществлять капитализацию вклада в течении 30 лет разделяя сумму по разным банкам, когда она превысит 1 400 000 рублей. В итоге у вас должно получиться 8 724 701 рубль. В месяц от этой суммы вы будете получать 72 705 рублей.

Даже если вы положите под процент не 500 000 рублей, а 50 000 рублей, то вы получите не плохую прибавку к государственной пенсии в размере 7 250 рублей в месяц.

Многие люди вспомнят 90-е годы, когда обесценились деньги и многие остались банкротами. Но иметь финансовую подушку в виде накоплений намного лучше и безопаснее, чем ее не иметь, как многие люди живущие от зарплаты до зарплаты.

Чтобы на пенсии жить в достатке, нужно позаботиться о дополнительных доходах уже сейчас. Инструментов для этого больше чем достаточно – вклады, акции, страховые продукты, отчисления в негосударственные пенсионные фонды. Но прежде чем рассмотреть основные способы накоплений, разберемся в том, что такое пенсия и как ею можно управлять.

Каждому – по заслугам

В России действует распределительная пенсионная система. Работодатель делает за вас отчисления в Пенсионный фонд. Взносы автоматически переводятся в баллы, а деньги получают нынешние пенсионеры. Размер вашей будущей пенсии зависит от числа этих баллов и трудового стажа. Проще говоря, чем больше вы зарабатываете сейчас, тем выше будет ваш гарантированный доход в старости. Однако этот доход ограничен – работодатель делает пенсионные отчисления максимум с 73 000 рублей.

Есть два вида пенсии – страховая и накопительная. На размер первой повлиять нельзя, а вторую можно увеличить, если грамотно вложить. Общая сумма ежемесячных отчислений в ПФР составляет 22% от зарплаты, из них 16% относится к страховой части, а 6% – к накопительной (положена гражданам, родившимся в 1967 году и позже). Если вы не написали заявление на накопительную пенсию до конца 2015 года, все 22% от вашего заработка перейдут в «общую кассу», то есть на страховую пенсию. Оформить накопительную пенсию вы, возможно, сможете в 2020 году.

Как увеличить пенсию

В 2017 году среднегодовой размер страховой пенсии по старости составил 13 657 рублей, а к 2019 году этот показатель обещают поднять до 14 439 рублей. Очевидно, что такое пособие не обеспечит приемлемый уровень жизни в старости, поэтому о собственном благополучии стоит позаботиться самостоятельно.

Прежде чем начать откладывать, ответьте на три вопроса:

Определяя оптимальную сумму ежемесячного содержания, помните, что в старости придется тратить деньги на лекарства и больницы. По данным Росстата, средняя зарплата по России за третий квартал 2017 года составляет 31 500 рублей. При расчете можете исходить из этой суммы.

Сейчас мужчины в России выходят на заслуженный отдых в 60 лет, а женщины – в 55, но уже с 2019 года пенсионный возраст начнет расти и через несколько лет составит для мужчин – 65 лет, а для женщин – 63 года. Подумайте, когда хотите закончить карьеру. Учтите: по данным Минздрава, средняя продолжительность жизни россиян – 72,5 лет.

Пример расчета:

Инженер Василий хочет в старости не только хорошо питаться, но и хоть изредка путешествовать, и поэтому ставит целью пенсию в размере 40 000 рублей в месяц. Он планирует работать до 65 лет, а прожить – 80 лет.

Посчитаем, какую сумму нужно накопить Василию, по формуле: траты в месяц х 12 х срок жизни после пенсии.

40 000 х 12 х 15 = 7,2 млн рублей.

Сейчас Василию 30 лет. Если он будет ежемесячно откладывать 17 200 рублей, его негосударственная пенсия составит 40 000. Чтобы откладывать меньше, нужно заставить деньги работать и приумножаться.

Когда начать копить

Чем раньше – тем лучше. Однако если вам еще не исполнилось 30, в первую очередь вкладывайте в себя – проходите курсы, покупайте книги, получайте образование. Начинайте копить, когда поймете, что экономия не вредит развитию и карьере. Оптимальный возраст для того, чтобы задуматься о пенсии – 30 лет.

Как распорядиться накопительной пенсией

Если вы оформили накопительную пенсию до конца 2015 года, у вас есть шанс на ней заработать. Доверить деньги можно:

государственной управляющей компании («Внешэкономбанк»);
негосударственной управляющей компании (НУК);
негосударственному пенсионному фонду (НПФ).

По умолчанию ваша накопительная пенсия переходит в ВЭБ. Чтобы изменить управляющую компанию на негосударственную или выбрать НПФ, нужно направить в Пенсионный фонд заявление – лично, по почте с нотариально заверенной подписью или через сайт Госуслуг . Важно: чтобы не потерять инвестиционный доход, менять УК нужно не чаще чем раз в пять лет.

«Внешэкономбанк» вложит деньги с минимальным риском – в ценные бумаги российских эмитентов, банковские депозиты, облигации международных компаний. ВЭБ показывает среднюю доходность 8,8% годовых.

Негосударственная УК вложит средства в облигации, валюту и акции. При благоприятных обстоятельствах доход составит 12%, но доля риска в данном случае выше.

НПФ показывает примерно такую же доходность, но существует риск отзыва лицензий. Плюс частных организаций в том, что они предлагают инвестиционные портфели с большим набором рисковых и безрисковых инструментов.

Накопительная часть пенсии будет выплачиваться вам вместе со страховой по достижению пенсионного возраста.

Пример расчета накопительной пенсии:

Менеджер Владислав родился в 1975 году, на пенсию выйдет в 2035 году. Он получает зарплату 80 тыс. рублей, в накопительной пенсии – с 2007 года. Владиславу везет, годовая доходность его вклада – 15%. Предположим, что так будет всегда. Определим размер накоплений Владислава на конец 2017 года.

Выходит, благодаря высокой доходности вклада за 11 лет Владислав накопил 478 907 рублей. Теперь внесем данные в калькулятор :

Если процентная ставка не изменится, к 2035 году на счету Владислава будет 5,1 млн рублей. Рассчитаем ежемесячную накопительную пенсию Владислава по формуле ЕНП = НП/Т, где НП – накопительная пенсия, а Т – период выплат (на 2018 год составляет 246 месяцев, то есть 20,5 лет).

В месяц Владислав получит 20 700 рублей накопительной пенсии. Кроме того, он гарантированно получит еще и страховую пенсию, которая, по прогнозу Минтруда , уже к 2024 году будет выше 20 000 рублей. Суммарная пенсия Владислава составит более 40 000 рублей, с такой суммой безбедная старость ему гарантирована. Но это гипотетическая ситуация. На самом деле так не бывает: уровень доходности меняется из года в год, инфляция растет, с работы увольняют. Поэтому советуем использовать и другие инвестиционные инструменты.

Банковский депозит

Если у вас нет накопительной пенсии или вы хотите откладывать деньги дополнительно, обратите внимание на инструменты с фиксированным доходом. Эксперты советуют делать классические банковские вклады. Порог вложений минимален – класть на счет можно и 5-10 тыс. Доходность депозитов обычно невелика, зато стабильна. К тому же государство страхует их на сумму до 1,4 млн рублей.

Откладывайте ежемесячно хотя бы 10% от дохода. Если перечислять эту сумму на депозит систематически, через несколько лет можно получить приличные деньги.

Допустим, вы зарабатываете 80 000 рублей в месяц и хотите сделать начальный вклад 30 000 рублей (доходность – 8% годовых). Также вы планируете каждый месяц пополнять вклад – относить в банк 10% от зарплаты, то есть 8 000 рублей. Уже за первые 5 лет вы безболезненно накопите полмиллиона.

Доходность своего вклада вы можете рассчитать с помощью этого калькулятора .

Если на пенсию вы собираетесь только через 25 лет, при процентной ставке 8% и ежемесячных довложениях по 8 000 рублей вам удастся накопить 7,7 млн рублей. Если из этой суммы тратить в месяц по 40 000 рублей, то денег хватит на 16 лет.

Накопительное страхование жизни

НСЖ – еще один эффективный способ накопления. Суть инструмента в том, что вы длительное время отчисляете страховой компании взносы, чтобы получить крупную сумму к конкретной дате. К накоплениям прибавляется инвестиционный доход, который получит страховщик от размещения ваших денег. Кроме того, выплаты по страхованию жизни не облагаются подоходным налогом, а за отчисления можно получить налоговый вычет. Если за год вы внесете на накопительный счет 120 000 рублей и более, вычет составит 15 600 рублей. Подавать заявление на налоговый вычет можно ежегодно. О том, как это делать правильно, читайте здесь .

Размер ежемесячного взноса определяется индивидуально, но первый вклад должен составлять минимум 50 тыс. рублей. Накопленная сумма составит: вложения плюс от 6 до 13% годовых (гарантированная и инвестиционная доходность). Ставка может меняться в зависимости от рыночной конъюнктуры.

Инвестиции

Долгосрочные инвестиции нужно тщательно планировать, учитывая возможные риски и инфляцию, поэтому составление персонального финансового плана лучше доверить специалистам – финансовым советникам. Профессионал оценит ваши возможности, проанализирует цель и готовность рисковать, и только после этого – предложит подходящие инвестиционные инструменты. Если вы – начинающий инвестор и пока не готовы тратить деньги на услуги персонального финансиста, можете подобрать инвестиционный портфель в одном из топ-10 российских банков или инвестиционных компаний.

Еще один способ распределить активы – воспользоваться известной на Западе формулой:

Процентная доля распределения в акции = 100 − ваш возраст.

Суть формулы заключается в том, что ближе к пенсионному возрасту нужно вкладывать большую часть средств в облигации и ценные бумаги, обеспечивающие стабильный доход, и меньшую – в акции. Если вам – 30 лет, ваш условный план распределения активов может выглядеть так:

Чтобы диверсифицировать портфель акций, следует вкладывать в ценные бумаги предприятий разных секторов экономики – промышленного, технологического, сырьевого, фабричного, здравоохранения. Такой подход позволит снизить риск убытков.

Вывод

Если вы уже сейчас начнете систематически откладывать и выберите доходные инструменты инвестирования, к пенсии вам удастся накопить капитал, который позволит сохранить достойный уровень жизни. В вашем арсенале такие инструменты:

банковский депозит;
программа накопительного страхования жизни;
доход от акций, облигаций, валюты, недвижимости;
накопительная пенсия.

Чтобы снизить риски и получить максимально возможную выручку, распределите капитал по разным активам, выбрав оптимальное соотношение между рисковыми и надежными инвестициями. Например: 30% – в депозиты, еще 30% – в НСЖ, а 40% распределить между акциями и облигациями. И не забывайте держать руку на пульсе – периодически переоценивать ваш инвестиционный портфель и подстраивать его под текущее финансовое положение.

Понравилась статья? Ставьте лайк и подписывайтесь на наш канал !

Глупо писать статью про то, как накопить на пенсию к 55—60 годам, если вам 54—59 лет, так как понятно, что времени остается немного и, если накоплений совсем нет, то есть риск, что на комфортный уровень жизни накопить уже не успеешь.

Писать же прописные истины, что на пенсию надо копить как можно раньше, с первой зарплаты, — можно, но молодежь вряд ли об этом задумывается, да и в первые годы карьерного становления денег не так много. Самый пик понимания и появления свободных средств на будущие накопления приходится как раз на период 30—40 лет. Вот для людей этого возраста и распишем, какой может быть их стратегия накопления.

Для начала вводные для расчетов, предположения

· Берем средний возраст 35 лет.

· Пенсия — в 60 лет, то есть через 25 лет.

· Первичного капитала и какого-то начального портфеля нет (чтобы не ударяться в анализ уже имеющегося портфеля), никаких инструментов нет, максимум — резервный фонд.

· Человек — налоговый резидент РФ, имеет официальный доход, который облагается 13-процентным налогом.

· Налогообложение инвестиций не учитывалось в силу невозможности спрогнозировать, в частности, налогообложение корпоративных облигаций выпуска 2021 и далее.

· Клиент планирует пенсию в РФ, чтобы не вдаваться в тонкости валютного планирования, налогообложения и законодательства других стран для составления портфеля под пенсию в другой стране.

· Расчеты по страхованию примерны, точные расчеты зависят от пола, состояния здоровья, точных сумм покрытия и выбранных рисков.

· Под ETF (Exchange Traded Funds, иностранные биржевые инвестиционные фонды, ценные бумаги которых торгуются на бирже) имеются в виду ETF FinEx, торгуемые на российском рынке.

· Выбирались только пополняемые инструменты, то есть не инвестиционное страхование жизни, не большинство структурных продуктов, не недвижимость в виде покупки объектов.

Вариант «бюджетный» (менее 10 тыс. рублей в месяц)

В целом на пенсию желательно копить хотя бы частично в накопительном страховании жизни (чтобы обеспечить себе хотя бы минимальную прибавку к госпенсии), причем даже если клиент получит инвалидность уже через год и больше никогда не сможет работать и делать взносы: если он включит в страховку защиту от инвалидности, опасных заболеваний и освобождение от уплаты взносов, то он гарантированно накопит нужную сумму к пенсии, что бы с ним ни случилось. Но такие программы дороги: обычно в год надо туда отчислять примерно столько, какую прибавку к госпенсии вы хотели бы в такой программе накопить (например, хотите минимум 5 тысяч в месяц — придется сначала до пенсии платить в страховку по 5—6 тыс. рублей в месяц или больше, в зависимости от пола, возраста, здоровья и т. д.). Когда каждая тысяча на счету, мы не можем использовать такой инструмент, потому что все пойдет в него, а он не самый ликвидный и доходный. Но без защиты оставить человека мы не можем. Так что придется брать рисковую страховку до пенсии с покрытием на сумму, которой хватит на возможное лечение по минимуму + хотя бы минимальный пассивный доход, если пенсия из-за нетрудоспособности наступит раньше положенного. Допустим, минимальный доход в месяц при потере трудоспособности будет 15 тыс. рублей, который можно получить, если вложить сумму около 3,6 млн. рублей в консервативные инструменты под 10% годовых (облигации), из них 50% тратить на жизнь, а еще 50% реинвестировать, чтобы компенсировать инфляцию, которая до конца 2017 года ожидается на уровне 4—5%. Плюс еще на лечение нужно заложить хотя бы 1 млн рублей дополнительно. Итого застраховаться нужно на 3,6 + 1 = 4,6 млн рублей. Такая страховка, с включением опций защиты не только от смерти, но и от инвалидности, опасных заболеваний и опции освобождения от уплаты взносов, может для человека 35 лет стоить от 12 тыс. рублей в год, это 1 тыс. рублей в месяц. При этом можно ежегодно получать социальный налоговый вычет и возвращать себе 1 560 рублей от государства, то есть страховка, по сути, обойдется в 12 000 - 1 650 = 10 440 рублей в год, или 870 рублей в месяц. Страховка оформляется на срок до пенсии.

Далее вся остальная сумма будет направляться на ИИС (тип вычета А), внутри него — в зависимости от склонности к риску:

· консерватор — 100% в ОФЗ, а с введением закона о льготном налогообложении купонов корпоративных облигаций выпуска 2017—2020 можно заменить на облигации системно значимых компаний выпуска 2017. Облигации — напрямую, не через фонды, чтобы иметь четкую понятную условно гарантированную доходность к погашению, в отличие от инвестиций в фонды / ДУ / структурные продукты на облигации;

· умеренный — 50% ОФЗ (потом замена на корпоративные 2017 после налогов) и 50% ETF акций, но в силу малого бюджета денег хватит на 1—2 ETF, поэтому, чтобы не покупать одну акцию одного и одну акцию другого фонда, проще выбрать один фонд. Если клиент будет жить в РФ, тогда это будет ETF на РФ, чтобы при малых суммах взять портфель;

· агрессивный — можно 100% в ETF.

Предположим, что клиент сможет отчислять по 5 тыс. рублей в месяц. И что он реинвестирует в ИИС вычет, который получает, а подает он на него в начале каждого года. И у клиента официальный доход под 13% не меньше, чем его годовые отчисления в страховку и ИИС.

При консервативной стратегии можно предположить среднюю доходность за 25 лет инвестиций на уровне вряд ли выше 10%. Через 25 лет накоплено будет около 4 млн рублей в ценах 2042 года. Если предположить, что мы реально выйдем на инфляцию в 4%, то в текущих деньгах это будет около 1,5 млн рублей, которые сейчас, вложенные консервативно, дадут 150 тыс. рублей в год, но все тратить на жизнь нельзя, нужно хотя бы 50% оставлять на реинвестирование и защиту от инфляции, так что пассивный доход будет около 75 тыс. рублей в год, или 6 250 рублей в месяц.

При умеренной стратегии можно пробовать выйти хотя бы на 13% годовых, и при тех же вводных можно потенциально выйти на более чем 10 тыс. рублей в месяц.

При агрессивной стратегии можно пробовать выйти на 15% годовых, и тогда есть шанс на 14 тыс. в месяц.

Итого бюджет: 5 тыс. рублей в месяц на инвестиции в ИИС и 870 рублей в месяц на рисковую страховку.

Вариант «средний» (20—30 тыс. рублей в месяц)

Бюджет побольше, но все равно не получится привлечь накопительную страховку, чтобы получить себе хотя бы некоторую гарантированную прибавку к пенсии, так как это достаточно дорогая программа: придется в месяц отчислять даже больше, чем в итоге накопится пассивного дохода в месяц к пенсии. Поэтому здесь я бы тоже советовала комбинацию рисковой страховки и ИИС, благо отчисления даже в 30 тыс. в месяц не превысят порог в 400 тыс.

Рисковую страховку — тоже на сумму, которая, будучи вложена под 10%, будет приносить нормальный прирост, половину которого (5% годовых) можно снимать на жизнь, а еще половину — реинвестировать. Здесь я бы говорила про минимальный пассивный доход хотя бы в 30 тыс. рублей в месяц, то есть надо будет застраховаться на 7,2 млн рублей, чтобы 5% годовых от этой суммы были 360 тыс., а еще 5% годовых пускались на прирост капитала на уровне ожидаемой инфляции. С защитой от потери трудоспособности, опасных заболеваний, освобождением от уплаты взносов эта страховка для человека 35 лет может стоить от 24—25 тыс. рублей в год, то есть около 2 тыс. в месяц. При социальном вычете можно ежегодно получать от государства 13% от 24 тыс., или 3 120 рублей, то есть страховка в год будет стоить 24 000 - 3 120 = 20 880, или 1 740 рублей в месяц. Страховка оформляется на срок до пенсии.

Остальной бюджет — в ИИС (тип вычета А).

· Консерватор — 100% в ОФЗ, а с введением закона о льготном налогообложении купонов корпоративных облигаций выпуска 2017—2020 можно заменить на облигации системно значимых компаний выпуска 2017. Облигации — напрямую, не через фонды, чтобы иметь четкую понятную условно гарантированную доходность к погашению, в отличие от инвестиций в фонды / ДУ / СП на облигации.

· Умеренный — 50% ОФЗ (потом замена на корпоративные 2017 после налогов) и 50% ETF акций, тут бюджет уже побольше, можно сделать портфель из 2—3 ETF (например, РФ и США).

· Агрессивный — можно до 100% в портфель ETF (может быть даже 3 ETF: например, на РФ, США и Германию).

Тогда по аналогии с бюджетным вариантом получится при ежемесячном отчислении, скажем, 25 тыс. рублей:

· при консервативной стратегии и ожидаемом доходе 10% получится пенсия в сегодняшних деньгах около 31 тыс. в месяц;

· при умеренном и ожидаемом доходе 13% — около 51 тыс. в месяц;

· при агрессивной и 15% — около 70 тыс. в месяц.

Итого бюджет: 25 тыс. рублей в месяц на инвестиции в ИИС и 1 740 рублей в месяц на рисковую страховку.

Вариант «расширенный» (не рассматривался вариант для людей с большим капиталом, здесь имелась возможность инвестиций от 100—200 тыс. рублей в месяц)

В этом случае явно все накопления сильно зависят от трудоспособности человека, так что определяем минимальный размер не государственной пенсии, который нужно обеспечить вне зависимости ни от чего, железобетонно, что бы с клиентом не случилось. Если предположить, что к пенсии будет свое жилье и хотя бы минимальная госпенсия около 15 тыс. в месяц, то в целом прибавки еще хотя бы в 20 тыс. в месяц должно хватить на самый минимум. Бюджета на накопительную страховку уже хватит. Оформляем программу накопительного страхования жизни сроком до пенсии на сумму, которая, будучи вложенная максимально консервативно (хотя бы под 10%), будет давать по 20 тыс. в месяц, плюс еще столько же будет оставаться на реинвестирование. Это не менее 5 млн рублей. Тогда, при доходности 10%, они будут приносить 500 тыс., из них 250 тыс. можно снимать на жизнь, а остальное — реинвестировать. Так что нужна накопительная страховка на срок до 60 лет на 5 млн рублей с защитой от потери трудоспособности, опасных заболеваний и опцией освобождения от уплаты взносов. При данных рисках клиент получит 5 млн, которые пустит на лечение, а не будет их изымать из инвестиций, плюс еще обеспечит себе негосударственную пенсию в 20 тыс. в месяц с 60 лет. В отличие от рисковой страховки, где гарантированного накопления нет. Такая программа в 35 лет может стоить в среднем от 240 тыс. рублей, то есть 20 тыс. в месяц. Плюс вычет 120 тыс. (15 600 рублей ежегодно от государства), итого такая программа обойдется в 240 000 -15 600 = 224 400 рублей в год, или 18 700 рублей в месяц.

Остальную сумму можно предложить инвестировать так:

· 400 тыс. в год — в ИИС, чтобы получить налоговые льготы;

· остальное — обычный брокерский счет.

Внутри брокерских счетов будет такая разбивка:

· умеренный — 50% ОФЗ (потом замена на корпоративные 2017 после налогов) и 40% ETF акций (тут бюджета хватит на диверсифицированный портфель: РФ, США, Германия и все остальные ETF акций на российском рынке), также можно добавить на 10% ETF золота;

· агрессивный — можно до 100% в портфель ETF (акции плюс до 10% в золото), а можно, при готовности к риску, выделить до 10% в роботов или стратегии автоследования.

Тогда по аналогии с бюджетным вариантом получится при ежемесячном отчислении в инвестиции, скажем, 150 тыс.:

· при консервативной стратегии и ожидаемом доходе 10% получится пенсия в сегодняшних деньгах около 75 тыс. в месяц;

· при умеренной и ожидаемом доходе 13% — около 125 тыс. в месяц;

· при агрессивной — теоретически с автоследованием возможно 20%, тогда будущая пенсия может быть около 420 тыс. в месяц. Если же доходность будет 15% — тогда около 180 тыс. в месяц.

Плюс еще 20 тыс. в месяц из накопительной страховки.

Причина снижения соотношения инвестиции / будущая пенсия для состоятельного варианта по сравнению с бюджетным и средним в том, что в ИИС направляется не более 400 тыс. в год, так что увеличение доходности за счет налоговых вычетов происходит не на всю инвестируемую сумму, а лишь на ее малую часть. А остальное инвестируется, а затем накопленная сумма в 60 лет инвестируется консервативно под 10%, причем лишь 50% от этого тратится, а остальное пускается на реинвестирование, иначе капитал скоро будет проеден. Можно увеличить желаемую пенсию в два раза, но тогда возникает риск столкнуться с тем, что капитал может закончиться раньше, чем жизнь.

Итого бюджет: 150 тыс. в месяц на инвестиции в ИИС и 18 700 рублей в месяц на накопительную страховку.

Конечно, универсальных рецептов нет, надо учитывать прочие финансовые цели, а при желании пенсии вне РФ — планировать зарубежные инструменты. Если же уже есть накопления — подключать анализ имеющегося портфеля. В любом случае, главное — начать, иначе пенсия станет для вас не золотым временем, а именно периодом дожития.

Дума приняла в первом чтении поправки в Закон "О негосударственных пенсионных фондах", разрешающие получать накопительную и негосударственную пенсии на 5 лет раньше государственной. Напомним, что с 1 января пенсионный возраст будет повышен - до 60 лет для женщин и 65 для мужчин.

По мнению авторов законопроекта, это должно подтолкнуть людей самим копить себе на пенсию, чтобы в старости человек мог вести привычный образ жизни, а "не затягивать поясочек потуже", ведь, по данным ПФР, средняя страховая пенсия по старости сегодня чуть больше 15 000 рублей.

Накопить на пенсию не так уж сложно. Существует множество разных стратегий для богатых и бедных, молодых и не очень, для тех, кто хочет погружаться в тонкости финансовых операций, и тех, кто не хочет.

Думать о пенсии надо, начиная лет с 25-30. Раньше не стоит. В 20 лет лучше думать о профессии и карьере и все деньги - свои и родительские - вкладывать в это - учиться, читать, ходить на курсы, ездить на стажировки.

И, наоборот, если до пенсии остался год, а никаких накоплений нет, то тут уж ничего не поделаешь. Остается только попробовать извлечь выгоду из того, что умеешь и имеешь.

Сдавать квартиру, если есть вторая, или разменять свою на две, стать бебиситтером, печь пироги на заказ или шить - вариантов тоже много. Главное, не сидеть сложа руки, если здоровье позволяет.

Если до пенсии осталось 10, 20, 30 лет и даже 5, то на пенсию можно и нужно копить. Вот лишь три примера того, как это сделать.

Стратегия 1. Николаю 30. Он уже 7 лет работает в крупной IT-компании и за это время "вырос" от стажера до начальника отдела. Его зарплата 100 тысяч рублей, у него есть своя квартира, которая досталась от бабушки, на жизнь денег хватает и еще остаются.

Николай решил сам начать копить себе на старость. Ему хочется накопить побольше и интересно разобраться самому в том, как это можно сделать. Для таких "продвинутых" существует индивидуальный инвестиционный счет. Как объясняет финансовый консультант Наталья Смирнова, Николай через брокера (человека, который имеет право совершать операции на фондовом рынке) вкладывает деньги в ценные бумаги, которые отбирает сам или при помощи инвестконсультанта, - в акции, облигации, золото и пр. Можно купить один из самых низкорискованных инструментов на фондовом рынке - облигации федерального займа (ОФЗ). По надежности они сравнимы с банковским вкладом, а доходность выше.

Как просчитал Николай, если он будет вкладывать 35% своего дохода в различные акции, то в старости его собственная месячная добавка к пенсии будет такой же, как сегодняшняя зарплата.

Стратегия 2. Анне 45 лет, она 20 лет работает учителем в школе и получает 50 тысяч в месяц. Анна раньше не думала о пенсии, но из публикаций в СМИ и интернета поняла, что думать о прибавке к пенсии нужно самой. Обременять детей своей старостью она не хочет, но и вкладывать деньги в непонятные ей финансовые организации и инструменты боится. Вдруг все исчезнет? Она решает открыть вклад в банке. Ставки небольшие, но вклад застрахован (до 1,4 млн рублей вместе с процентами).

По подсчетам управляющего директора по розничным продуктам Абсолют Банка Антона Павлова, если Анна сейчас откроет вклад на 100 тысяч рублей (с процентной ставкой 5,95% и капитализацией процентов) и ежемесячно в течение 10 лет будет пополнять его на 3 тысячи рублей, то в итоге через 10 лет накопит 667 тысяч рублей. Если ежемесячные пополнения вклада будут 5 тысяч, то получится 992 тысячи рублей.

"Это, конечно, приблизительный расчет, так как сейчас в банках нет предложений по открытию вклада на срок 10 лет, поэтому вклад раз в 1-3 года будет пролонгироваться на новый срок на новых условиях", - подчеркивает Павлов.

Стратегия 3. Дмитрию 35 лет. Он узнал о существовании негосударственных пенсионных фондов, которые вкладывают деньги граждан в разные ценные бумаги (акции, облигации и пр.), получают прибыль и потом отдают накопленное пенсионерам. НПФы предлагают несколько вариантов инвестиционных портфелей для накопительной пенсии в рамках добровольного пенсионного страхования - более и менее рискованных, человеку надо выбрать один из них, перед тем как заключить договор. Государство регулирует НПФы и не дает им слишком сильно рисковать пенсионными деньгами. Все негосударственные пенсионные фонды участвуют в системе страхования вкладов. Накопления в рамках обязательного пенсионного страхования страхуются. Добровольные пенсионные накопления не страхуются. Однако Банк России разрабатывает соответствующий законопроект.

Как подсчитали Дмитрию сотрудники НПФ Сбербанка, если он будет отчислять в НПФ 3000 рублей ежемесячно, то после выхода на пенсию в течение 10 лет он будет получать от фонда каждый месяц около 30 тысяч рублей.

Есть и другие варианты, как накопить деньги на старость. Можно, к примеру, покупать золото, памятные монеты или картины. С годами они, как правило, дорожают. Но ценности надо умело хранить, ведь их могут и соседи затопить, и воры украсть…

Хороших пенсий должно быть много

Американцы стремятся к завершению трудовой деятельности иметь два, а то и три источника пенсионных доходов. В дополнение к социальной пенсии (от 300-500 до 2-3 тыс. долл. в месяц) и, возможно, пенсии работодателя в Соединенных Штатах популярны добровольные пенсионные программы, включая так называемую 401(k). Здесь все в руках самого американца. Средства на индивидуальный пенсионный счет в определенной пропорции перечисляют работодатель и сам сотрудник. Увеличить накопления можно за счет их инвестирования, стратегию которого определяет сам будущий пенсионер. Основным стимулом для отчислений в пенсионный фонд является их освобождение от подоходного налога. Поэтому существует годовой лимит на сумму взносов (около 50 тыс. долл.) с тем, чтобы наиболее состоятельные граждане не уводили таким образом свои доходы от налогообложения. Форма компенсаций разнообразна: по достижении возраста 59,5 года можно забрать всю сумму сразу или самому составить календарь выплат, определить их размер и частоту.

Пенсионная система в Италии состоит из базовой социальной и трудовой пенсий. По данным ОЭСР, среди стран организации Италия лидирует по доле госрасходов на пенсию - 16,3 процента от ВВП страны и 31,9 процента от госрасходов. На Апеннинах недавно ввели наследование пенсий, позволяющее супругам получить доступ к пенсионным счетам друг друга в случае смерти одного из партнеров.

Во Франции государственная система обеспечивает французам пенсию в размере 50-60 процентов от их трудового заработка. Но есть дополнительные возможности самостоятельно увеличить пенсии. В частности, это программа PERP, введенная в 2003 году. По этой схеме люди самостоятельно определяют суммы ежемесячных выплат в фонд PERP, которые возвращаются им в виде специальной добавочной ренты в течение всего пенсионного периода. Накопленные в PERP средства нельзя обналичить вплоть до выхода на пенсию (во Франции в 62 года).

В Бразилии родители могут начать откладывать в частный пенсионный фонд на старость своему чаду с первых дней его жизни. Через 30-40 лет эти деньги можно снять целиком или использовать как ежемесячную прибавку к государственной пенсии.

Как накопить на пенсию с помощью инвестиций, как составить свой личный пенсионный план, когда стоит начинать формировать пенсионный портфель, какие инструменты он должен включать и как правильно подготовиться к выходу на пенсию, чтобы хватило на старость.

Автор: Yango.Pro

Можно ли накопить на пенсию, начав инвестировать в 30-40 лет? Разбираемся по шагам, с чего начать, если вы решили составить свой личный пенсионный портфель, какие инструменты и в какой момент времени в него точно стоит включить, нужно ли доверять свои пенсионные деньги профессиональным управляющим или инвестировать самому, что такое портфель на все времена и как он работает и каким простым правилам стоит следовать, чтобы ваш пенсионный план сработал.

ЧИТАЙТЕ В СТАТЬЕ:

Шаг 1. Определяем долгосрочную финансовую цель

Если вы задумались о том, как будете обеспечивать себя на пенсии, то основная задача, которую вам предстоит решить до выхода на заслуженный отдых, — создать необходимый пенсионный капитал.

Это та сумма денег, которая скопится на ваших счетах к наступлению пенсионного возраста и будет приносить вам регулярный пассивный доход, достаточный для покрытия ваших повседневных нужд и обеспечения желаемого образа жизни.

Предположим, вам 40 лет, вы планируете выйти на пенсию через 20 лет и хотели бы, чтобы ваш доход на пенсии был не ниже 100 000 руб. в месяц, или 1 200 000 руб. в год.

Допустим, средняя доходность вашего портфеля через 20 лет будет составлять 6% годовых (в действительности будущая ставка доходности, конечно, будет зависеть от многих факторов, может оказаться больше или меньше той, что мы задали для расчетов):

1 200 000 руб./0.06 = 20 000 000 руб.

20 000 000 руб. — это и есть ваш пенсионный капитал, который вы должны накопить в течение ближайших 20 лет. Теперь важно понять, сколько вы должны инвестировать каждый месяц, чтобы аккумулировать такую сумму к старости. Произвести такие расчеты проще всего, воспользовавшись любым финансовым калькулятором.

К примеру, если у вас есть стартовый капитал в размере 100 000 руб., вы готовы каждый месяц откладывать на пенсию дополнительно 35 000 руб. и рассчитываете, что средняя доходность ваших инвестиций в течение ближайших 20 лет будет составлять около 8% годовых, то через 20 лет вы как раз достигнете желаемой суммы.

Теперь переходим ко второму шагу — выбору стратегии инвестирования.

Шаг 2. Выбираем стратегию: период накопления и период пенсии

Что такое жизненный цикл инвестора

По мере того как люди стареют и продвигаются по карьерной лестнице, их финансовые цели постоянно меняются. Инфографика ниже иллюстрирует типичный жизненный цикл инвестора. Каждая стадия жизненного цикла связана с набором различных целей, которые при включении в долгосрочный инвестиционный план будут вести инвестора до выхода на пенсию.

Эти зависящие от возраста цели в конечном итоге и будут определять профиль риска инвестора и распределение активов в его портфеле. Используя такой трехступенчатый подход, гораздо легче сориентироваться, какую стратегию инвестирования для себя выбрать, в зависимости от того, на какой стадии жизненного цикла инвестора вы находитесь сейчас.

Период накопления

На стадии накопления люди обычно только начинают свою карьеру, а это означает, что у них относительно небольшой собственный капитал и приличный запас времени до выхода на пенсию.

Когда тебе от 20 до 35 лет, то впереди еще больше 30 лет активной работы. С точки зрения инвестиций это идеальное время для создания более агрессивного портфеля, нацеленного на максимальный прирост капитала. Поэтому в период накопления имеет смысл большую часть денег (до 80–90%) держать в акциях.

На длительном промежутке времени акции растут в цене гораздо сильнее, чем другие категории активов. А наличие длинного инвестиционного горизонта (20 лет и более) позволяет инвестору брать на себя большие риски и легче переживать периоды краткосрочной нестабильности, с которыми периодически сталкиваются фондовые рынки.

Такая стратегия распределения инвестиций хорошо работает в начальном периоде — периоде накопления капитала.

Период активной деятельности

35–60 лет — тот возраст, когда вы, как правило, находитесь на пике карьеры и заработков, это дает максимум возможностей для сбережений и инвестиций.

Но поскольку теперь вы как инвестор сталкиваетесь с более коротким временным горизонтом, то у вас может возникнуть естественное желание сбалансировать риски.

Это время, когда необходимо постепенно менять стратегию, снижать риски, переходить в более консервативные инструменты, чтобы к моменту выхода на пенсию (если он вдруг придется на период какого-то кризиса или турбулентности) не потерять накопленные средства.

Хотя акции могут по-прежнему играть важную роль в вашем портфеле, распределение классов активов чуть больше смещается в сторону более безопасных ценных бумаг, таких как облигации инвестиционного уровня.

Классическая пропорция распределения активов в портфеле в этот период выглядит так: 60% акций, 40% облигаций. Упрощенно правило 60/40 работает так: сколько вам лет, такая доля облигаций и должна быть в вашем портфеле в текущий момент времени. Подобное распределение активов отличается простотой и считалось самым эффективным на протяжении последних 40 лет.

Чем больше риска вы по-прежнему готовы принимать, тем больше это соотношение может смещаться в сторону акций, например 70/30. При желании можно дополнительно добавить в портфель золото как инструмент защиты от инфляции.

Пенсионный возраст

Период выхода на пенсию — еще одна точка, когда возникает необходимость снова пересмотреть инвестиционную стратегию.

В это время профиль риска инвестора обычно становится максимально консервативными. Ведь когда человек превращается в рантье и начинает жить на проценты от своего капитала, ему важно максимально снизить риски, чтобы сохранить тело капитала и максимизировать пассивный доход.

Поэтому в большинстве случаев портфель инвестора становится преимущественно ориентированным на инструменты с фиксированным доходом.

На этом этапе важно понять, какой регулярный доход от имеющегося капитала в текущих условиях вы в принципе сможете получать. Доход от инвестиций всегда зависит от рыночных ставок в тот или иной период. Доходности рыночных инструментов всегда коррелируют со ставками.

Так, если безрисковая ставка находится на уровне 1%, то корпоративные облигации вряд ли будут приносить вам 10% годовых.

Исходя из общего уровня рыночных ставок можно будет понять, во что инвестировать для получения максимального пассивного дохода. Кстати, один из активов, который хорошо диверсифицирует источники рентного дохода на этапе пенсии, — это недвижимость (плюс этого актива в том, что он дает гарантированный доход и реже переоценивается).

Хотя у пенсионеров аппетит к риску обычно минимальный (и ядро портфеля составляют депозиты и низкорисковые облигации), иногда даже после выхода на пенсию инвесторы принимают решение сохранить существенную долю портфеля в акциях. Почему так происходит?

Во-первых, никто не отменял риск долголетия, то есть вероятность того, что вы переживете свои пенсионные сбережения (хоть в России и не самая высокая средняя продолжительность жизни, но бывают приятные исключения).

Кроме того, некоторые здоровые пожилые люди предпочитают работать на пенсии, чтобы оставаться активными. Это означает, что у них больше возможностей для заработка и они лучше подготовлены к возмещению любых убытков, которые может понести их портфель в случае повышенной волатильности рынка акций.

Плюс ко всему в рентных портфелях желательно иметь определенную долю акций, так как именно эти инструменты, как правило, способны показывать существенный рост выше инфляции.

И наконец, многие состоятельные инвесторы хотят после смерти передать свое состояние близким. А учитывая более длинный временной горизонт, такой портфель будет лучше приспособлен к тому, чтобы выдерживать риски и получать максимальную прибыль за счет акций.

Итак, мы разобрались с тем, что в соответствии с жизненным циклом инвестора типичный инвестиционный портфель в течение жизни проходит три основных этапа. Поэтому логично, что на каждом последующем этапе типы используемых активов должны корректироваться с учетом меняющегося профиля риска инвестора.

Теперь перейдем к следующему шагу — собственно формированию портфеля.

Шаг 3. Формируем портфель

Два вопроса, на которые вам нужно ответить на этом этапе:

какие конкретно инструменты инвестирования вы выберете для своего портфеля: отдельные акции и облигации, ETF или ПИФы, российские и/или зарубежные активы?

Управлять самому или отдать деньги профессионалам

Сегодня получить доступ на фондовый рынок легко можно за полчаса, не вставая с дивана: большинство российских брокеров предлагают возможность удаленного открытия счета, а покупать и продавать инструменты можно прямо со смартфона, пользуясь специальными мобильными приложениями для инвестиций.

Это значит, что принимать решение, когда и во что инвестировать, каждый инвестор сегодня в состоянии сам, без помощи профессиональных советчиков. К тому же порог входа на рынок начинается от нескольких тысяч рублей. Вам только нужно выбрать надежного посредника в лице брокера с адекватным сервисом и понятной тарифной политикой.

Плюс такого подхода в том, что вы сами полностью контролируете весь процесс инвестирования, выбор активов, риски и издержки.

Минус — придется тратить довольно много времени на то, чтобы постоянно быть в теме, научиться анализировать активы, понимать законы рынка и вовремя принимать решения по портфелю.

Есть и недостатки: за профессиональные советы приходится платить, эти издержки отражаются на итоговой доходности ваших инвестиций. Кроме того, вы не можете сами оценивать риски, при этом результаты управления по факту могут оказаться самыми разными, ведь человеческий фактор никто не отменял.

Какие инструменты выбрать

Сегодня у частного инвестора есть как минимум три способа инвестировать в российские и зарубежные акции и облигации: кроме прямых вложений в отдельные бумаги это покупка паев ПИФов и акций ETF.

У каждого из этих способов есть свои плюсы и минусы — мы подробно рассказывали об этом тут.

«+» Регулярная рента в виде купонов по облигациям и дивидендов по акциям; самостоятельный контроль рыночных рисков; возможность зафиксировать доходность своих инвестиций при покупке бумаг (облигаций); возможность дополнительно заработать на движении рынка; низкие издержки.

«-» Низкая ликвидность российского рынка; невысокая диверсификация, особенно если вы пришли на рынок с небольшой суммой; большие временные затраты на поддержание портфеля; сложности с инвестированием в глобальный рынок.

ETF (индексные фонды)

«+» Низкий порог входа; возможность собрать диверсифицированный портфель, в том числе из зарубежных активов; низкие издержки.

«-» Отсутствие регулярной ренты в виде купонов по облигациям; нет возможности зафиксировать гарантированную доходность на входе; необходимость следовать за рынком и отсутствие возможности переиграть его; небольшой выбор фондов, ориентированный именно на инструменты российского рынка.

ПИФы

«+» Низкая входная сумма, высокая диверсификация, профессиональное управление; защита активов, благодаря надзору ЦБ.

«-» Высокие издержки, которые съедают итоговую доходность; отсутствие гарантированной доходности инвестиций; невозможность самостоятельно контролировать рыночные и кредитные риски.

После того как вы определись с механизмом инвестирования и инструментами, можно переходить к выбору конкретных активов в соответствии с вашей текущей инвестиционной стратегией. Кстати, о том, как самостоятельно собрать облигационную часть портфеля, мы подробно рассказывали тут. А здесь можно почитать о том, как правильно выбирать корпоративные облигации себе в портфель.

Что такое портфель на все времена и кому он подходит?

Одна из довольно распространенных альтернатив самостоятельному построению пенсионного портфеля — выбор готовой «универсальной стратегии», которая в теории работает для всех без исключения инвесторов.

Считается, что одним из вариантов пенсионного портфеля для «ленивых» может выступать так называемый «портфель на все времена».

Идея заключается в том, чтобы, инвестируя на длительный срок, создать такой портфель, который будет одинаково хорошо чувствовать себя в любых экономических условиях.

Концепция постоянного портфеля

Еще в 80-х годах американский аналитик Гарри Браун разработал концепцию постоянного портфеля (Permanent Portfolio), состоящего в равных долях из акций, облигаций, золота и наличных денег или казначейских векселей. Браун считал это сочетание идеальным для инвесторов, ищущих безопасности и роста в любой экономической ситуации.

25% — в долгосрочных казначейских облигациях США, которые хорошо себя чувствуют в периоды процветания и во время дефляции (но плохо работают во время других экономических циклов).

25% — наличными для хеджирования от периодов «дефицита денег» или рецессии. В данном случае «наличные» означает краткосрочные казначейские векселя США.

25% — в драгоценных металлах (золоте) для защиты в периоды инфляции.

Кроме того, Браун рекомендовал проводить ребалансировку портфеля один раз в год для поддержания целевого веса 25% по каждому типу инструментов.

All Weather Portfolio

Автором другой популярной концепции «всесезонного» портфеля является легендарный финансист Рэй Далио (основатель крупнейшей инвесткомпании Bridgewater), придумавший идею All Weather Portfolio.

Далио говорил, что, так как он не может предсказать будущее, ему нужен портфель, который смягчает финансовые последствия любых неожиданных экономических событий — «черных лебедей» и таким образом выдерживает любую бурю.

All Weather Portfolio становится особенно привлекательным в периоды рыночных потрясений, особенно для инвесторов, которые не склонны к риску и/или в первую очередь озабочены сохранением капитала. Давно известно, что диверсификация портфеля снижает риск и волатильность. «Всепогодный портфель», по-видимому, максимизирует диверсификацию за счет использования различных классов активов. Это преимущество диверсификации связано с присущей этим активам некорреляцией — например, когда акции падают, облигации имеют тенденцию расти. Это удобно для долгосрочных инвесторов, которые не хотят постоянно беспокоиться и ловить моменты входа и выхода из тех или иных активов.

Далио полагает, что на стоимость активов влияют следующие четыре фактора:

Ускорение экономического роста.

Снижение экономического роста.

Основываясь на них, Далио ожидает, что в разные периоды мы можем увидеть 4 «сезона» экономики:

Инфляция ниже ожидаемой.

Более высокий, чем ожидалось, экономический рост.

Экономический рост ниже ожидаемого.

Далио выбрал классы активов, которые показали хорошие результаты в каждый из этих периодов, с целью диверсификации, которая позволяет обеспечить стабильный рост и небольшие просадки. Чтобы минимизировать волатильность, портфель состоит в основном из облигаций и только 30% распределяется на акции.

«Портфель лежебоки»

Есть свой вариант «ленивого» портфеля и на российской почве — в 2010 году преподаватель, автор статей и учебных курсов об инвестировании Сергей Спирин предложил концепцию так называемого «портфеля лежебоки», который разбит на три равные части (по 1/3, или 33.33%): российские акции, облигации и золото.

Правда, идея состоит в том, чтобы не просто разбить капитал портфеля на три равные части и забыть про него на 10–20 лет. Этого недостаточно. Поскольку за год соотношение активов в портфеле обычно изменяется (стоимость одних активов растет, стоимость других падает), пишет Спирин, задача инвестора в конце каждого года вновь привести структуру портфеля к исходному состоянию, то есть восстановить баланс, или провести ребалансировку портфеля.

По словам Спирина, эта простая стратегия довольно успешно работает именно потому, что в момент ребалансировки стимулирует инвестора продавать активы по высоким ценам и покупать по низким.

Основные выводы и рекомендации

Начинайте инвестировать, даже имея небольшой стартовый капитал, и пополняйте его регулярно. Все-таки капитал складывается большей частью из внесенных денег, а не накопленных процентов.

Обязательно реинвестируйте полученный доход от инвестиций, так как это существенно повышает итоговую доходность портфеля.

В течение всей жизни ваш портфель проходит три основных этапа. Всегда сверяйте текущую структуру портфеля со своими текущими финансовыми целями. На каждом последующем этапе на пути к пенсии состав и тип используемых активов должны корректироваться с учетом меняющегося профиля риска инвестора.

Не забывайте о диверсификации не только по классу активов, но и по географии: это позволит снизить страновой риск.

Собрать пенсионный портфель можно самому или при помощи профессиональных управляющих. Первый вариант дешевле, но придется самостоятельно разбираться в инструментах, анализировать активы, оценивать риски. Второй вариант больше подойдет владельцам крупных капиталов, но за профессиональные советы придется хорошо заплатить, а положительный результат никто не гарантирует.

Используйте разные инструменты, чтобы закрыть разные потребности в риске; например, инвестировать в российский рынок облигаций и акций проще и дешевле, самостоятельно покупая отдельные бумаги. А чтобы вложиться в зарубежные рынки, проще всего использовать ETF и БПИФ.

Не важно используете вы концепцию «ленивого» портфеля или следуете своей собственной стратегии, обязательно проводите как минимум ежегодную ребалансировку портфеля, восстанавливая нужный баланс активов в портфеле в соответствии со своей текущей стратегией.