Накопительный пенсионный фонд ?лар ?міт

В настоящее время НПФ «?лар?міт», являющийся одним из крупнейших пенсионных фондов Казахстана, занимает 18 %-ную долю на рынке.

На начало этого года в республике функционировали 14 НПФ, в том числе один государственный (ГНПФ). Инвестиционное управление пенсионными активами НПФ осуществляли 12 организаций, из них 5 НПФ, имеющих лицензию на самостоятельное управление пенсионными активами: АО «Накопительный пенсионный фонд «ГНПФ», АО «НПФ Народного Банка Казахстана», АО «НПФ БТА Казахстан», АО «НПФ «Капитал» и АО «НПФ «Казахмыс».

Накопительная пенсионная система действует в Казахстане с 1998 года.

Она действует наряду с солидарной пенсионной системой, доставшейся с советских времен. Население Казахстана превышает 15,3 млн. человек.

НПФ «?лар?міт» в 2006 году увеличил пенсионные активы на 36%, в 2007 году произошел роста на 28%.

Накопительный пенсионный фонд (НПФ) «?лар?міт» аккумулировал по состоянию на конец 2006 года 160,090 млрд. тенге (текущий 124,61/$1) пенсионных активов против 117,6 млрд. тенге на конец 2005 года.

Между тем к концу 2007 года фонд рассчитывает довести объем пенсионных активов до 205 млрд. тенге, при этом, "консервативный прогноз", который наиболее реалистичен. Чистая прибыль фонда в 2006 году составила 800 млн. тенге по сравнению с 429 млн. тенге в 2005 году. В 2007 году фонд получил прибыль на уровне 2006 года, возможно, чуть больше - на 10 - 20%.

В планах фонда на 2007 год - расширение своего присутствия в регионах республики, а также более активное применение интернет-технологий.

Расширение сети произошло за счет районов и городов областного подчинения, сеть фонда насчитывает 17 филиалов и 53 агентских пункта. Количество вкладчиков фонда увеличилось в 2006 году на 126 тыс. человек и достигло 1,304 млн. Инвестиционный доход фонда в 2006 году превысил 17 млрд. тенге и за период с начала деятельности фонда достиг уровня почти 46 млрд. тенге. Это достаточно неплохой результат по результатам года.

Собственный капитал НПФ «?лар?міт» к концу прошлого года достиг 1,700 млрд. тенге, уставный капитал - 440 млн. тенге. Ежегодный прирост собственного капитала составил порядка 45%.

Структура инвестиционного портфеля фонда 30,56% приходятся на государственные ценные бумаги, 22,62% - облигации отечественных эмитентов, включенных в листинг "А", 17,14% - банковские депозиты, 24,62% - акции эмитентов, включенных в листинг "А", 3,66% - негосударственные ценные бумаги иностранных эмитентов, 0,09% - репо, 0,98% - ипотечные облигации и 0,32% - инфраструктурные облигации.

Он отметил, что доля государственных ценных бумаг в структуре инвестпортфеля фонда постепенно снижается при одновременном росте доли акций. (см. таблица 2.3). В связи с этим фонд купил ценные бумаги компаний «Разведка Добыча», «КазМунайГаз» и «Казахтелеком», а также «Народного банка» и «Казкоммерцбанка».

Стратегия фонда заключается в том, чтобы увеличивать высоконадежные и высоколиквидные долговые обязательства в своем портфеле. Обнародованные планы фонда занять к концу 2008 года 20%-ную долю казахстанского рынка пенсионных активов.

Накопительный пенсионный фонд «?лар?міт» подвели итог деятельности в 2006 году. На 1 января этого года сумма пенсионных активов фонда превысила 160 млрд. тенге, при этом прирост пенсионных активов составил 36%.

Благодаря продуманной политике фонда по привлечению клиентов, количество вкладчиков превысило 1 млн. 300 тысяч человек.

По результатам 2006 года АО «НПФ «?лар?міт» было несколько таких событий, которые были ключевыми в 2006 году. Пенсионный фонд продолжил свой рост по росту чистых пенсионных активов, повысил свой инвестиционный доход по результатам 2006 года». Фонд преодолел рубеж 129 млрд. тенге пенсионных активов, это около 1 млрд. долларов. Пенсионный фонд один из первых стали внедрять в свою работу передовые достижения Интернет-технологий. Теперь это одно из перспективных направлений услуг, оказываемых компанией. В предстоящем году фонд также продолжит работу, направленную на улучшение обслуживания, повышение доходности пенсионных накоплений вкладчиков. А к началу следующего года фонд планирует довести сумму пенсионных активов до 202 млрд. тенге.

В 2006 году эффективная и продуманная деятельность на рынке ценных бумаг позволила увеличить инвестиционный доход компании почти на 17,5 миллиардов тенге. В целом же по состоянию на 1 января этого года суммы пенсионных активов фонда превысила 160 миллиардов тенге. При этом их прирост за прошлый год составил 36 %, в денежном эквиваленте свыше 42 миллиардов тенге. Фонд сейчас занимает лидирующие позиции на рынке пенсионных активов. На данный момент его доля составляет 18 %. Свои вклады в «?лар?міт» разместили свыше 1 миллиона 300 тысяч казахстанцев.

«?лар?міт» - крупный институциональный инвестор. Более половины пенсионных активов фонда инвестированы в акции и облигации корпоративных эмитентов листинга А, а также в ипотечные облигации и депозиты банков второго уровня. В портфеле находятся и государственные, ценные бумаги в тенге и иностранной валюте. За весь период деятельности начислений инвест-доход приблизился к 46 миллиардам тенге.

В 2007 году доходность по пенсионным активам НПФ «?лар?міт» составила 29, 57 %. 11 месяцев фонд завершил с такими результатами:

• - пенсионные активы составили 204 миллиарда тенге,
• - количество вкладчиков - 1 376 тысяч человек,
• - доля рынка по пенсионным активам - 17,4 %,
• - уставный капитал - 440 миллионов тенге.

Таким образом, по всем этим показателям фонд по-прежнему входит в тройку лидеров пенсионной системы Казахстана. Каждый шестой трудящийся доверил «?лар?міт» свои накопления.

С начала года пенсионные активы фонда выросли на 43,9 миллиардов тенге. Рост объемов привлечения средств создал возможности для увеличения размеров инвестиций в экономику страны. Инвестиционный доход фонда увеличился до 65,8 миллиардов тенге, при этом только за текущий год на 20,3 миллиарда тенге. По данным на 1 декабря показатель среднегодовой доходности по пенсионным активам с начала деятельности составил 34,27 %. Грамотная инвестиционная политика позволила НПФ «?лар?міт» сохранить доходность даже в непростых финансово-экономических условиях на рынке. Ниже представлен инвестиционный портфель фонда в процентном соотношении.

Таблица 2.1 Инвестиционный портфель фонда в процентном соотношении

Государственные ценные бумаги

Облигации отечественных эмитентов листинг А

Для того чтобы быть лидерами рынка пенсионных услуг, необходимо многое. И неоспоримо важно - быть преданным своему делу. С самого начала фонд «?ларYміт» поставил перед собой цель - быть первыми, поэтому для вкладчиков он предлагает только лучшее: стабильность, высокотехнологичные услуги и качественное обслуживание.

Фонд «?ларYміт» работает с государственной лицензией №0000001 на осуществление деятельности по привлечению пенсионных взносов и осуществление пенсионных выплат и входит в тройку лидеров накопительных пенсионных фондов, общая сумма пенсионных активов которой составляет более 63,4% в разрезе всей пенсионной системы.

Инвестиционная политика пенсионного фонда «?лар?міт» направлена на извлечение инвестиционного дохода и характеризуется активным управлением инвестициями, приобретенными на пенсионные взносы. Особое внимание компания уделяет инвестициям на рынке акций, проводя свои сделки не только по ценным бумагам флагманов казахстанской экономики, но и ценным бумагам международных компаний, осуществляя глобальную диверсификацию пенсионных активов.

1997 год. После принятия Постановления Правительства Республики Казахстан «Об утверждении концепции реформирования системы пенсионного обеспечения в Республике Казахстан» акционеры нашего фонда первыми поддержали эту идею и приняли стратегическое решение о создании накопительного пенсионного фонда. На финансовом рынке республики появился новый участник - первый корпоративный накопительный пенсионный фонд «Казахтелеком - Yмiт».

Первый казахстанский фонд получил государственную лицензию №0000001 на деятельность по привлечению пенсионных взносов и осуществление пенсионных выплат. Вкладчиками Фонда стал весь коллектив «Казахтелекома».

1998 год. Акционерами было принято решение о преобразовании Фонда в открытый накопительный пенсионный фонд «Yмiт».

2000 год. Произошло присоединение ОННПФ Федерации профсоюзов к НПФ «Yмiт».

2001 год. Акционеры НПФ «?лар» и НПФ «Yмiт» приняли стратегическое решение об объединении двух крупнейших фондов страны на паритетных началах под названием ЗАО «НПФ «?ларYмiт». Целью объединения стала идея создания мощного финансового и социального института, способного отвечать самым современным требованиям предоставления высокопрофессионального пенсионного обслуживания. С этого времени начался новый этап в истории развития накопительного пенсионного фонда под объединенным брендом «?ларYмiт».

2005 год. В связи с принятием новой редакции Устава, Закрытое акционерное общество «Накопительный пенсионный фонд «YларYміт» переименовано в Акционерное общество «Накопительный пенсионный фонд «?ларYмiт». Пенсионные накопления вкладчиков АО «Накопительный пенсионный фонда «?ларYмiт» превысили 100 млрд. тенге.

2006 год. Пенсионные активы АО «Накопительный пенсионный фонд «?ларYміт» достигли 130 млрд тенге или 1 млрд. долларов США.

2007 год. Пенсионные активы АО «Накопительный пенсионный фонд «?ларYміт» превысили 200 млрд тенге или 1,5 млрд. долларов США.

2009 год. «?лар?мiт» - единственный Фонд, применивший впервые на пенсионном рынке справедливую прогрессивную шкалу комиссионного вознаграждения (рис. 4,5,6). «?лар?мiт» за счет собственного капитала компенсировал своим вкладчикам кризисные потери 2008 года.

5 миллиардов 868 миллионов тенге распределены между всеми действующими вкладчиками пропорционально вкладам и сроку нахождения взносов на пенсионном счете.

Сегодня «?лар?мiт» - один из системообразующих фондов, обслуживающий вкладчиков на территории всей страны посредством сети, состоящей из 17 филиалов и 60 отделений.

Рисунок 4 - Финансовые показатели

Рисунок 5. Доля рынка по активам

Рисунок 6. Структура инвестиционного портфеля

Мы рассмотрели основные накопительные пенсионные фонды. Далее рассмотрим проблемы, которые возникают в процессе накопления активов.

Лучшие фонды 2019-2020 года по надежности и доходности

Бесплатно по России

НПФ представляют собой фирмы, занимающиеся выгодными инвестициями денег граждан в разные проекты. От того, насколько грамотно фонд распорядится инвестициями, зависит доход его клиентов.

Плюсы хранения пенсионных накоплений в подобной организации заключаются в следующем:

1. Можно повлиять на собственную пенсию. Гражданин может самостоятельно решить, сколько взносов он будет делать в фонд.
2. Можно получать пенсионные выплаты от разных организаций. Диверсификация источников пассивного дохода положительно влияет на материальное благосостояние. Хранение накоплений даже в одном НПФ позволяет получать 2 пенсии (от государства и от НПФ). Кроме того, можно принимать участие сразу в нескольких фондах.
3. Государство регулирует деятельность фондов. Все НПФ должны следовать законам государства, располагать разрешениями для занятия собственной деятельностью, предоставлять отчеты государству. Это выступает одним из факторов надежности, который уменьшает риски перевода накоплений в негосударственный фонд.
4. Налоговые льготы. При этом они предоставляются не только гражданам, но и нанимателям, которые делают отчисления. Внесенные в фонд деньги не учитываются при налогообложении участника фонда и нанимателя.
5. Прозрачная деятельность. Участники фонда могут в любой момент получить данные по собственным счетам и узнать, сколько отчислений было сделано, какой доход был начислен.

Основные минусы участия в НПФ таковы:

1. Малый уровень дохода от инвестиций. Процент увеличения капитала в НПФ обычно весьма небольшой (примерно 10 процентов в год).
2. Невозможно получить свои деньги раньше положенного срока. Получить накопления из негосударственного фонда возможно лишь в исключительных ситуациях (смерть, получение статуса «инвалид», тяжелая болезнь, эмиграция). В прочих ситуациях получить собственные деньги раньше срока невозможно.
3. Отсутствие влияния клиентов НПФ на то, куда будут инвестированы их деньги. НПФ вкладывают деньги участников туда, куда захотят. Для рядовых граждан подобный недостаток несущественен, однако опытный инвестор, возможно, мог бы гораздо выгоднее распорядиться своими денежными средствами.
4. Прибыль облагается налогом. Делая отчисления в НПФ, гражданин получает налоговые льготы. Однако при получении денег из фонда нужно платить налог, начисляемый при операциях с капиталом.

«Европейский» НПФ является одним из самых известных. Он пользуется популярностью среди граждан по причине неплохой доходности. У данной фирмы больше миллиона клиентов, которые доверили ей собственные накопления.

В НПФ предусмотрены европейские стандартны обслуживания. Так, граждане могут создать личный кабинет на сайте фонда, а также следить за движениями денежных средств. Можно переводить деньги в другой НПФ при банкротстве.

Повышенная процентная ставка определена для граждан, которые вкладывают свои накопления в «Сургутнефтегаз». Фирма вовремя выплачивает пенсии, находится на рынке больше 20 лет, имеет положительную репутацию среди россиян.

1. «Сбербанк». Множество россиян предпочитают переводить собственные накопления именно в официальный фонд Сбербанка. Основным стимулирующим фактором здесь выступает то, что накопления находятся под защитой государства. Обязательное страхование позволяет увеличить свои накопления посредством периодических взносов. Для людей, которые планируют продолжить работать даже в пожилом возрасте, предусмотрены особые программы. Есть корпоративные программы, направленные на увеличение эффективности работы бизнеса.
2. «ВТБ».
3. «ГАЗФОНД».
4. НЕФТЕГАРАНТ.
5. «Атомгарант».
6. «Альянс».
7. «Алмазная осень».
8. «Сургутнефтегаз».
9. «Ренессанс пенсии».
10. «Социум».
11. Лукойл Гарант (Открытие).
12. НПФ Электроэнергетики.

По объему накоплений

1. «Сбербанк».
2. «ГАЗФОНД».
3. «Открытие».
4. «БУДУЩЕЕ».
5. «ВТБ Пенсионный фонд».
6. «САФМАР».
7. «НЕФТЕГАРАНТ».
8. «Доверие». Данный фонд был открыт 18 лет назад. Его учредили фирмы, участвующие в экономической жизни Нижнего Новгорода, а также крупные банковские организации. НПФ принимает участие в программе софинансирования, которая позволяет значительно увеличить пенсионные накопления.
9. «Большой».
10. «Социум».

По числу застрахованных

Рейтинг доходности – список фондов

Доходность характеризует сумму, на которую НПФ увеличил имеющиеся накопления. Заранее определить показатель процента накоплений нельзя, однако надежные организации обычно уже при оформлении соглашений с гражданами сообщают им об объемах планируемого дохода либо демонстрируют прибыль прошлых лет.

Таблица доходности негосударственных пенсионных фондов:

Полезное видео

Стоит ли переводить свои накопления в НПФ? Смотрите в видео:

Если вы достигли пенсионного возраста, подайте заявление о назначении вам пенсии.

Подача документов

Вы можете подать пакет документов наиболее удобным для вас способом.

Вы можете посетить офис Фонда по предварительной записи по телефону: 8 (800) 700-8020 по адресу г. Москва, проезд Завода Серп и Молот, д.10, бизнес-центр «Интеграл», 11 этаж, в рабочие дни с 9:00 до 18:00.

При себе необходимо иметь следующие документы:

1. Документы, удостоверяющие личность, возраст и место жительства застрахованного лица.
2. СНИЛС застрахованного лица или уведомление о регистрации в системе индивидуального (персонифицированного) учета, указывающий присвоенный страховой номер.
3. Справка из ПФР, подтверждающая наличие (отсутствие) условий назначения застрахованному лицу накопительной пенсии в соответствии со статьей 6 Федерального закона «О накопительной пенсии» с указанием размера страховой пенсии по старости, исчисленного в соответствии с Федеральным законом (при наличии)*.
4. Платежные реквизиты для перечисления средств пенсионных накоплений.
5. Если у вас произошли изменения персональных данных с момента заключения договора об ОПС, необходимо иметь документы, подтверждающие такие изменения.

* В случае непредоставления справки при обращении с заявлением о назначении накопительной пенсии, Фонд запросит указанную Справку в территориальном органе ПФР самостоятельно.

Важно! Если за вас обращается законный представитель или доверенное лицо, то дополнительно к вышеперечисленным документам необходимо предоставить:

1. Паспорт (или иной документ, удостоверяющий личность, возраст и место жительства) законного представителя или доверенного лица.
2. Документ, подтверждающий полномочия представителя или доверенного лица.

Вы можете направить заявление застрахованного лица о назначении накопительной пенсии по почте:

111250, г. Москва, проезд Завода Серп и Молот, д.10, АО НПФ «САФМАР».

Обязательный комплект документов:

1. Заявление застрахованного лица о назначении накопительной пенсии, с подписью, удостоверенной нотариусом.
2. Согласие на обработку персональных данных.
3. Нотариально заверенная копия паспорта застрахованного лица (развороты с фотографией и адресом регистрации, при отсутствии регистрации предоставляется справка).
4. Нотариально заверенная копия СНИЛС или оригинал уведомления о регистрации в системе индивидуального учета, указывающего присвоенный страховой номер.
5. Справка из ПФР, подтверждающая наличие (отсутствие) условий назначения застрахованному лицу накопительной пенсии в соответствии со статьей 6 Федерального закона «О накопительной пенсии» с указанием размера страховой пенсии по старости, исчисленного в соответствии с Федеральным законом (при наличии)*.
6. Платежные реквизиты для перечисления средств пенсионных накоплений застрахованному лицу.
7. Если у вас произошли изменения персональных данных с момента заключения договора об ОПС, необходимо направить документы, подтверждающие такие изменения.

* Обращаем Ваше внимание, что фонд самостоятельно запросит справку из ПФР, если вы её не предоставите.

Важно! Если за вас обращается законный представитель или доверенное лицо, то дополнительно к вышеперечисленным документам необходимо предоставить:

1. Нотариально заверенная копия паспорта представителя застрахованного лица (разворот с фотографией и адресом регистрации).
2. Нотариально заверенная копия документа, подтверждающего полномочия представителя или доверенного лица.
3. Согласие субъекта на обработку персональных данных законного представителя или доверенного лица.

• Заявление о назначении накопительной пенсии / Посмотреть образец заполнения
• Заявление о назначении срочной пенсионной выплаты / Посмотреть образец заполнения
• Согласие на обработку персональных данных / Посмотреть образец заполнения

Вы можете отправить заявление через наших партнеров в уполномоченных отделениях АО «Райффайзенбанк» и ООО «ХКФБанк», с понедельника по пятницу, с 9:00 до 18:00 (с учетом графика работы отделения банка-партнера).

Перед обращением в отделение банка-партнера необходимо предварительно заполнить заявку и дождаться приглашения.

Уважаемые клиенты! Обратите внимание, что в период с 30 марта график работы отделений банков-партнёров может быть изменен. Ознакомиться с графиком работы отделений вы можете на сайтах Райффайзенбанк и ХКФ Банк.

При себе необходимо иметь следующие документы:

1. Документы, удостоверяющие личность, возраст и место жительства застрахованного лица.
2. СНИЛС застрахованного лица или уведомление о регистрации в системе индивидуального (персонифицированного) учета, указывающий присвоенный страховой номер.
3. Справка из ПФР, подтверждающая наличие (отсутствие) условий назначения застрахованному лицу накопительной пенсии в соответствии со статьей 6 Федерального закона «О накопительной пенсии» с указанием размера страховой пенсии по старости, исчисленного в соответствии с Федеральным законом (при наличии)*.
4. Платежные реквизиты для перечисления средств пенсионных накоплений.
5. Если у вас произошли изменения персональных данных с момента заключения договора об ОПС, необходимо иметь документы, подтверждающие такие изменения.

* В случае непредоставления справки при обращении с заявлением о назначении накопительной пенсии, Фонд запросит указанную Справку в территориальном органе ПФР самостоятельно.

Важно! Если за вас обращается законный представитель или доверенное лицо, то дополнительно к вышеперечисленным документам необходимо предоставить:

1. Паспорт (или иной документ, удостоверяющий личность, возраст и место жительства) законного представителя или доверенного лица.
2. Документ, подтверждающий полномочия представителя или доверенного лица.

Срок принятия решения и выплаты накопительной пенсии

1. Фонд принимает Решение не позднее 10 дней с даты предоставления/получения всех необходимых документов для назначения выплаты.
2. Фонд направляет Решение почтой по фактическому адресу, указанному в заявлении.
3. Если застрахованному лицу назначена накопительная пенсия — первая выплата производится не позднее 15 числа месяца, следующего за месяцем принятия Решения.

Если застрахованному лицу назначена единовременная выплата средств пенсионных накоплений — средства будут выплачены в срок, не превышающий 1 месяца с даты принятия Решения (в соответствии с Правилами единовременной выплаты, утвержденных постановлением Правительства Российской Федерации от 21 декабря 2009 г. № 1048).

Доходность пенсионных накоплений волнует немалое число россиян, даже несмотря на то, что еще несколько лет будет действовать так называемая заморозка накопительной части пенсии. Главным образом людей интересуют две вещи: можно ли приумножить эти деньги и как сделать это безопасно.

Есть мнение, что ПФР недостаточно эффективно распоряжается накопленными средствами граждан, соответственно, прибыль там будет минимальная. Но так ли это в действительности? В нашей статье мы разберем, из чего состоит пенсия в России, а также проверим, насколько НПФ эффективней и надежней государственной альтернативы.

1. Понятие накопительной пенсии
2. Объем, надежность и доходность пенсионных накоплений в НПФ
3. Доходность пенсионных накоплений в ПФР
4. Выбор между ПФП и НПФ для размещения пенсионных накоплений

Понятие накопительной пенсии

Предоставляемое государством пенсионное обеспечение по старости складывается из двух компонентов: накопительного и страхового.

Общая пенсия вычисляется по следующей формуле:

Трудовая пенсия по старости = страховая пенсия + накопительная пенсия

Страховая часть пенсии, в свою очередь, состоит из фиксированного компонента и баллов.

Старое название фиксированной выплаты – базовая часть пенсии. Эта часть положена всем пенсионерам без исключения, размер ее одинаков и ежегодно пересчитывается под влиянием инфляции. В 2020 году величина фиксированной пенсии – 5686,25 рубля.

Баллы накапливаются за счет выплат в пенсионный фонд со стороны работодателя. Другое их название – индивидуальный пенсионный коэффициент (ИПК). В 2020 году один балл оценивается в 93 рублей пенсии. Данная стоимость также пересчитывается каждый год из-за инфляции. Чем больше баллов заработает человек, тем выше будет содержание на заслуженном отдыхе. Баллы начисляются за пенсионные отчисления во время работы и за стаж.

Механизм расчета страховой пенсии в 2020 году следующий:

Страховая пенсия = 5686,25 руб. + 93 руб. × ИПК

Пенсионная система РФ сложная, рассказать быстро и точно все нюансы невозможно. Каждый год она дополняется нововведениями, что вызывает затруднения даже у профессионалов.

Приведем пример. В 2019 году готовился закон об индивидуальном пенсионном капитале, кратко именуемый ИПК. Это такая негосударственная пенсия, о которой ранее мы упоминали. Главное не запутаться в сокращениях: далее в рамках статьи ИПК будет употребляться только как индивидуальный пенсионный коэффициент.

Однако о дальнейшей судьбе индивидуального пенсионного капитала сейчас ничего не слышно, правительство, видимо, отказалось от этой идеи. Вместо нее дан зеленый свет проекту под названием ГПП — гарантированный пенсионный план. В качестве первого взноса в ГПП рассматривается как раз накопительное страхование, о котором далее поговорим подробнее.

Накопительная пенсия представляет собой не баллы, которые начисляют по правилам, установленным государством, а реальные деньги. По-другому их именуют пенсионными накоплениями. Начиная с 2002 по 2013 год часть взносов работодателя сохранялась на счету каждого работающего в российском Пенсионном фонде. Именно эти деньги и представляют собой накопления на заслуженный отдых.

В 2014 году введен мораторий, то есть накопительная часть пенсии была заморожена. С того момента все взносы в пенсионный фонд идут на страховую пенсию. Мораторий заканчивает действие в конце 2022 года. То есть в настоящее время ни у кого не скапливается накопительная часть пенсии с выплат работодателя. А та сумма, что успела собраться до ввода моратория, сохраняется и послужит дополнением к страховой части пенсии.

Узнать сумму накопительной пенсии, которую будут выплачивать ежемесячно, очень просто: делением накоплений на количество месяцев, в течение которых ожидается эту выплату производить. Последнее — это нормативная величина, для 2020 года установленная в 258 месяцев.

Получается, что те люди, которые выйдут на пенсию в 2020 году, будут каждый месяц получать такую пенсию по возрасту:

5686,25 руб. + 93 руб. × ИПК + пенсионные накопления / 258

Например, к выходу на заслуженный отдых в 2020 году человек успел скопить 100 баллов ИПК, а размер пенсионных накоплений составляет 258 тысяч рублей. Тогда каждый месяц на руки такой пенсионер получит:

5686,25 + 93 × 100 + 258 000 / 258 = 5686,25 + 9300 + 1000 = 15 986,25 руб.

При удвоенной сумме пенсионных накоплений — 516 тысяч рублей, ежемесячная пенсия станет больше всего на одну тысячу.

5686,25 + 93 × 100 + 516 000 / 258 = 5686,25 + 9300 + 2000 = 16 986,25 руб.

Пенсионными накоплениями занимаются как негосударственные фонды (НПФ), так и Пенсионный фонд России (ПФР). По-другому их именуют страховщиками обязательного пенсионного страхования. Фонды инвестируют накопленные средства в облигации, акции и другие ценные бумаги. Доходы от инвестиций также увеличивают размер будущей пенсии.

Объем, надежность и доходность пенсионных накоплений в НПФ

Выбирая негосударственный пенсионный фонд, многие обращают внимание на размер его накоплений, то есть сколь велики средства, доступные для инвестирования. Также добавляет авторитета публикация в издании «Вестник Банка России». Соответственно, составим перечень лучших НПФ на основании разных критериев:

• Размер накоплений

Рейтинг по данным ЦБ РФ за 9 месяцев 2019 г., десятка лучших:

• Сбербанк — 608 202 297,64509 тыс. руб.;
• «Газфонд пенсионные накопления» — 551 559 605,81662 тыс. руб.;
• «Открытие» — 509 907 811,62335 тыс. руб.;
• «Будущее» — 256 074 688,38737 тыс. руб.;
• «Сафмар» — 254 942 846,5577 тыс. руб.;
• «ВТБ Пенсионный фонд» — 242 544 409,09023 тыс. руб.;
• «Эволюция» — 126 381 343,5706 тыс. руб.;
• «Большой» — 45 127 767,19274 тыс. руб.;
• «Согласие» — 30 044 787,69339 тыс. руб.;
• «Социум» — 21 772 360,73238 тыс. руб.

• Прибыльность

• «Профессиональный» — 13,73;
• «Гефест» — 13,03;
• «Альянс» — 11,81;
• «Согласие» — 11,74;
• «АПК-Фонд» — 11,53;
• «Первый промышленный альянс» — 11,12;
• Сбербанк –10,93;
• здесь два НПФ, «Традиция» и «Эволюция», с одинаковым результатом — 10,91;
• «Волга-Капитал» — 10,78;
• «Пенсионный выбор» — 10,73.

• Надежность

Приведем данные «Эксперт РА»:

• Сбербанк, «Газфонд» — ruAAA;
• «Большой» — ruAA.
• По прочим НПФ нет актуальных данных.

Доходность пенсионных накоплений в ПФР

Управляющая компания Внешэкономбанка имеет в активе два портфеля: «Государственные ценные бумаги» и «Расширенный». Последний предполагает агрессивную стратегию инвестирования, а ГЦБ — консервативную. Причем расширенный портфель выбрали автоматически для тех людей, кто не высказывал никаких пожеланий, так называемых молчунов. А тем, кто осознанно воспользовался услугами этой фирмы, предлагают ГЦБ.

Расширенный также выбирают клиентам управляющих компаний негосударственной собственности, с которыми ожидается прекращение сотрудничества ПФР. То же самое происходит с пользователями негосударственных фондов, лишенных лицензий. Кроме того, выбрать эту стратегию можно самостоятельно, даже если первоначально вы пользовались другой.

Рассмотрим ситуацию, когда накопительная пенсия размером 100 тысяч рублей оставлена в УК ВЭБ в 2010 году.

Доходность пенсионных накоплений на базе портфеля «Расширенный» УК ВЭБ с 2011 по 2018 год.

Агрессивная стратегия в среднем за 8 последних лет обеспечила доходность пенсионных накоплений в размере 7,5 %. То есть каждые 100 тысяч, вложенные в дело, заработали 78 тысяч рублей. По сравнению с показателями НПФ это больше, также превышает на 0,6 % величину инфляции и на 0,1 % показатели частных фондов. Складывается впечатление, что разумнее было как раз оставаться участником портфеля «Расширенный».

Однако портфель ГЦБ от ВТБ принес за этот же период более впечатляющую доходность – в среднем 7,9 %. Учитывая капитализацию процентов, на 100 тысяч накоплений вышло 82 тысячи прибыли. В итоге консервативная стратегия показала себя лучше.

Доход портфеля инвестиций ГЦБ УК ВЭБ с 2011 по 2018 год

Вывод о неплохих результатах УК ВЭБ можно сделать при сравнении прибыльности этого фонда с доходностью ЧУК и НПФ, независимо от положения последних на рынке — будь то лидер или аутсайдер. У государства получилось сработать с результатом, превышающим средние показатели.

Но подобные выводы не являются правильными, ведь результаты деятельности одного фонда сравниваются с усредненными показателями рынка. Так, самые успешные управляющие компании и пенсионные фонды частной формы собственности показали результат, превосходящий таковой у ВЭБ: 9-10 % доходности в год.

Поэтому в приумножении пенсионных накоплений результат государства превышает средний, но уступает показателям лучших частных компаний и фондов. Доходность пенсионных накоплений у управляющей компании ВЭБ за восемь лет превышает инфляцию.

Выбор между ПФП и НПФ для размещения пенсионных накоплений

Если сравнивать по государственным гарантиям, то ПФР, определенно, менее рискованный способ сбережения. Однако в 2015 году НПФ дано право вступать в систему гарантирования прав застрахованных лиц, которая очень похожа на Агентство страхования вкладов. Членами этой организации являются 38 НПФ. Если негосударственный пенсионный фонд обанкротится, то аккредитацию у него также заберут. Средства вкладчиков возместятся благодаря страховке, после чего их переведут в ПФР.

Однако есть и причины, по которым граждане не в полной мере доверяют государству:

• замороженная на длительный срок накопительная пенсия (уже 6 лет);
• реформы в пенсионной системе далеки от прозрачности;
• накопления в ПФР переведены на представление не в денежной форме, а в виде баллов.

Ведь если накопительная пенсия присоединена к страховой, какое может быть накопление? Средства пенсионного фонда лишь на бумаге индексируются в соответствии с официальной инфляцией. Создается красивая внешняя картинка по сравнению с убытками НПФ, особенно во время экономических кризисов. Такую аргументацию используют чиновники, выступающие против накопительной пенсии. Вице-премьер Ольга Голодец одна из них. Они апеллируют к рискам НПФ оказаться банкротами.

Но так как правительство очень часто изменяет принципы создания пенсионных накоплений, то появляются не менее высокие риски остаться в категории «молчунов». Сильнее же всего народ беспокоит тот факт, что никто не берется спрогнозировать стоимость аккумулированных на счете баллов в момент выхода на заслуженный отдых.

Рассмотрим, почему может быть привлекательным пенсионный фонд, созданный в частном порядке:

• Прошло достаточно времени, чтобы сделать вывод о несостоятельности финансовой модели ПФР. Государство стремительно беднеет, поэтому индексация не может компенсировать инфляционного обесценивания пенсионных накоплений.
• Негативно сказываются на привлекательности государственного пенсионного фонда также бесконечные изменения в правилах учета.
• В ситуации экономического роста, который неминуемо вернется, показатели доходности пенсионных накоплений в частных фондах всегда выше, чем у ПФР, и выше инфляции. За десятилетний период статистика частных фондов лучше государственных, если оценивать по прибыльности. Так, у НПФ это 80–100 %; УК ВЭБ — 50 % для базового портфеля, состоящего из государственных бумаг, до 80 % для расширенного.
• Располагает к НПФ инициатива по вводу индивидуального пенсионного капитала (ИПК), реализованная еще в 2019 году. Согласно ей предполагается перейти от обязательного пенсионного страхования к добровольному.

• Риск банкротства, особенно вероятный для небольших фондов.
• Некоторые частные фонды имеют доходность меньше инфляции. Это касается тех, которые вложились в убыточные бумаги «Бинбанка» и «Открытия».
• Смена одного НПФ на другой выгодна только через пятилетний период. Если уйти раньше, начисленный доход от инвестиций будет утрачен. При этом в 2017 году фонды сменили около 2 млн плательщиков. Финансовые потери людей от этого шага составили 33 млрд рублей.

Причина того, что ранее никак не проявлявшие активность люди перешли в негосударственные пенсионные фонды, проста — большое недоверие к государственной системе пенсионного страхования. Кроме того, НПФ много усилий тратят на привлечение клиентов. Однако сами по себе уговоры и обман не дали бы столь крупных результатов. Ведь у населения сохраняется по умолчанию недоверие к негосударственным организациям.

Но в нынешних реалиях государству доверяют в меньшей степени, чем частникам. Очень большой репутационный урон ПФР нанесло решение о заморозке пенсионных накоплений, а также переход на систему баллов вместо реальных денег. Ежегодные изменения в правилах начисления пенсий формируют у будущих пенсионеров большие опасения. Мало кто уже верит, что государство сможет качественно реформировать пенсионную систему, чтобы каждый человек смог к выходу на отдых получать достаточные выплаты.

В такой ситуации будущее у каждого в руках: чем раньше начать откладывать и инвестировать часть своих доходов, тем больше удастся скопить к моменту ухода на заслуженный отдых.

Читайте также:

  
• Решение пенсионный сзв
  
• Тнк негосударственный пенсионный фонд
  
• Идентификация клиентов в негосударственном пенсионном фонде
  
• Программы от центра занятости для предпенсионного возраста
  
• План счетов государственного пенсионного фонда